La proposition de valeur des conseils est en train de changer. La nature des attentes des investisseurs évolue également. Et, heureusement, les outils offerts aux investisseurs en font autant.

Au moment de créer le concept de l’alpha du conseiller de Vanguard en 2001, nous avons décrit les façons dont les conseillers peuvent créer de la valeur, ou de l’alpha, en offrant des services axés sur les relations, comme une gestion du patrimoine judicieuse, par l’entremise de la planification financière, de la discipline et de conseils, plutôt qu’en tentant de devancer le marché.

Depuis lors, nous n’avons cessé de prêter notre appui à ce concept. Le présent document pousse l’analyse de l’alpha du conseiller plus loin en tentant de quantifier les avantages que les conseillers peuvent apporter à la relation par rapport à d’autres qui n’ont pas recours à de telles stratégies. Chacune de ces approches peut être utilisée individuellement ou en combinaison avec d’autres, selon la stratégie.

À notre avis, le recours à l’alpha du conseiller de Vanguard peut ajouter « environ 3 % » au rendement net de vos clients et vous aider à faire valoir vos compétences et vos services.

Répartition de l’actif

Mise en œuvre efficace sur le plan des coûts

Rééquilibrage

Encadrement du comportement

Emplacement des actifs

Ordre des retraits des portefeuilles des clients

Placements axés sur le rendement total ou axés sur le revenu